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A propos du deal

Golden Care, fournisseur mondial de nettoyants écologiques et de produits de protection (des couleurs) destinés au marché de l’aménagement extérieur, accueille Down2Earth Capital en tant qu’actionnaire majoritaire afin de soutenir sa croissance.

Fondé en 1996, Golden Care fabrique des produits de nettoyage et de protection à base d’eau et biodégradables à 100 % pour le teck, le tissu, l’osier et d’autres matériaux utilisés pour le mobilier d’extérieur. Ses produits réputés pour leur qualité exceptionnelle et leur sécurité pour l’homme et l’environnement, sont constamment améliorés dans le cadre de travaux de recherche et de développement. Golden Care s’est ainsi rapidement imposé comme le fournisseur privilégié des principaux acteurs mondiaux du segment moyen et haut de gamme du secteur de l’aménagement extérieur.

Down2Earth est un investisseur belge qui est spécialise dans les transactions small et mid-size au Benelux.

Notre rôle

Capitalmind Investec a conseillé les actionnaires de Golden Care tout au long du processus de vente :

A propos du deal

Capitalmind Investec a conseillé wellyou Verwaltungsgesellschaft mbh dans le cadre d’un refinancement de crédits d’acquisition. Un processus concurrentiel mené par notre équipe auprès d’une cinquantaine de prêteurs potentiels a abouti à la signature d’un accord de financement en janvier 2024.

wellyou est la chaîne de fitness leader dans le nord de l’Allemagne avec actuellement 34 salles et plus de 100 000 membres. En 2017, AUCTUS Capital Partners AG avait acquis une participation majoritaire dans l’entreprise. Conjointement avec une nouvelle équipe de direction, wellyou a été stratégiquement réorganisée et génère ainsi une forte croissance sur le marché régional. L’objectif de l’entreprise est de posséder 40 de ses propres salles d’ici à la fin de 2024.

Notre rôle

A propos du deal

Notre client est une société privée de développement de projets et de construction. Son expertise principale est l’achat de terrains, la vente et la construction de biens immobiliers, le développement de projets et la gestion de biens immobiliers résidentiels. Avec un volume de transactions annuel à deux chiffres et une quinzaine de projets majeurs achevés chaque année, elle joue un grand rôle dans le développement de la région du nord-est de l’Allemagne. La société veille tout particulièrement au strict respect des normes énergétiques et des exigences de qualité, afin de développer la région de manière durable.

L’objet de notre mission était de mettre en place et de réaliser un financement de fonds propres flexible et non garanti au niveau de l’entreprise, ainsi qu’un financement immobilier structuré et subordonné à des conditions optimales. Les prêts respectifs ont été approuvés et distribués deux mois seulement après la première approche des financiers potentiels.

Capitalmind Investec a accompagné l’actionnaire et le management tout au long du processus de la transaction. Nous avons veillé à ce que les intérêts et les attentes de nos clients soient respectés et à ce que le processus se déroule dans les meilleurs délais.

Notre rôle

Capitalmind Investec a conseillé les actionnaires et le management de l’entreprise sur la structuration et la mise en œuvre du financement, a identifié des partenaires financiers potentiels et a structuré, coordonné et conduit de manière cohérente l’ensemble du processus de financement. En outre, nous avons soutenu notre client dans la préparation de la documentation du financement nécessaire. Nous avons conseillé notre client dans les négociations avec les partenaires financiers potentiels, du premier entretien jusqu’à la conclusion de l’accord avec les partenaires adéquats.

A propos du deal

L’équipe « Levée de Fonds » (Private Company Fundraising) d’Investec a conseillé Think Better Group dans le cadre de la prise de participation d’ABN AMRO Sustainable Impact Fund à son capital.

Au cours des derniers mois, Investec a travaillé en étroite collaboration avec Think Better Group pour définir sa stratégie d’investissement et trouver le bon partenaire, permettant ainsi à l’équipe de direction de Think Better Group de se concentrer sur la réalisation de la mission. Malgré un contexte macroéconomique, impactant à la fois les marchés de capitaux et de la dette, Investec a identifié le bon partenaire permettant à Think Better Group de s’aligner sur sa mission et ses ambitions de croissance à long terme. Fort de ce nouveau partenaire, le groupe se dote d’une capacité additionnelle pour financer sa stratégie d’acquisition de sociétés de produits de consommation responsables et durables.

Notre rôle

Investec a conseillé l’équipe de management tout au long de ce projet depuis les réflexions stratégiques jusqu’à l’exécution du deal, en s’appuyant non seulement sur son réseau mondial d’investisseurs (composé de Family Offices, de sociétés de capital-risque et de capital-investissement),mais aussi en mettant en œuvre une approche sur mesure.

« Nous avons beaucoup apprécié le soutien que nous a apporté Investec dans la réalisation de la transaction avec ABN AMRO Sustainable Impact Fund. Nous avons longuement travaillé avec Investec, qui a été un partenaire solide dans la recherche de l’investisseur stratégique adéquat pour financer la croissance future de Think Better Group et l’acquisition de marques responsables et durables. Nous nous réjouissons de continuer à travailler avec eux à mesure que nous nous développons ».

a déclaré Heath Jansen, PDG de Think Better Group.

A propos de Think Better Group

Think Better Group détient et exploite un grand nombre de marques leaders dans le domaine du développement durable. Il vise à offrir aux consommateurs des alternatives aux produits en plastique à usage unique en privilégiant l’utilisation de matériaux d’origine végétale. L’ensemble du portefeuille des marques du groupe Think Better Group permet actuellement de réduire de 760 tonnes la quantité de plastique utilisée par an, soit l’équivalent de 38 millions de bouteilles en plastique à usage unique.

La société offre une plateforme unique d’e-commerce et de retail permettant de développer des marques de produits de consommation responsables et durables. L’investissement d’ABN AMRO Sustainable Impact Fund permettra à Think Better Group de poursuivre ses investissements sur son portefeuille de marques existant et d’acquérir de nouvelles marques durables.

A propos du deal

La société de e-commerce Sparkles a acquis Simply Colors, afin d’élargir son portefeuille spécialisé dans les faire-part, ainsi que la marque Bulbby, qui commercialise des articles personnalisés.

Sparkles est en activité depuis 2011 avec des marques telles que Hip Birth Cards, Made for Moments et Pretty Orange aux Pays-Bas, en Belgique et en Allemagne. Par ailleurs, plus de soixante boutiques en ligne utilisent la plateforme de Sparkles en marque propre. Sparkles fait partie du groupe Koninklijke Em. de Jong. Ce groupe est également présent en France, en Angleterre et en Irlande.

Simply Colors / Bulbby est spécialisé dans les produits et cadeaux personnalisés sur le marché des bébés et des jeunes enfants.

L’acquéreur a pour ambition de devenir le leader du marché aux Pays-Bas, en Belgique et en Allemagne. Il envisage des perspectives de croissance avec le développement de la gamme et une augmentation des ventes au niveau international.

Notre rôle

Capitalmind Investec a conseillé Simply Colors / Bulbby tout au long du processus de cession, avec :

– la sélection des acquéreurs stratégiques et financiers ;

– la gestion des négociations du prix de cession ;

– la gestion de la due diligence ;

– la coordination de la documentation juridique.

A propos du deal

M. Sanjaya Mariwala, fondateur d’OmniActive Health Technologies Limited, a levé 370 crore de roupies indiennes, soit environ 41.5 millions d’euros, pour refinancer sa dette auprès de Kotak Special Situation Fund. L’apport de capitaux a été réalisé par Investec India et Axis Capital Limited.

Investec a agi en tant que conseil financier exclusif de M. Sanjaya Mariwala, fondateur d’OmniActive.

A propos d’OmniActive

Fondée en 2005, OmniActive a pour objectif d’améliorer les conditions de vie en renforçant la nutrition et le bien-être grâce à la science et à l’innovation. Leader dans le domaine des solutions de santé, la société propose une large gamme d’ingrédients naturels premium, innovants et scientifiquement validés pour la supplémentation nutritionnelle et l’enrichissement des aliments. OmniActive travaille avec des fabricants et des marques leaders en nutrition humaine dans le monde entier afin d’améliorer la santé et le bien-être des consommateurs par une approche axée sur la recherche de solutions. La société a ses activités de R&D et de production basées à Pune, Hosur et Thane en Inde et ses unités de vente et de distribution aux États-Unis, en Europe, en Inde, en Asie, en Australie et en Amérique latine.

TA Associates, un important fonds d’investissement mondial, a acquis une participation significative du capital de la société en janvier 2021. En février 2022, IIFL AMC a acquis une participation minoritaire du capital d’OmniActive.

A propos du deal

En mai 2022, Pick n Pay a annoncé le lancement de son nouveau plan stratégique « Project Ekuseni » afin de répondre aux besoins de ses clients par le biais de trois enseignes spécifiques : Pick n Pay, QualiSave et Boxer. 

Pick n Pay a obtenu un prêt indexé à des objectifs de développement durable pour financer la mise en œuvre de son nouveau plan stratégique.

Le financement est indexé à des indicateurs clés de performance (“KPIs”) visant à réduire le gaspillage alimentaire (SDG 12) et les émissions de gaz à effet de serre (SDG 13) grâce à l’utilisation de réfrigérants naturels. La réduction des émissions de gaz est conforme à l’engagement d’Investec en faveur de la lutte contre le changement climatique. Ces KPI sont liés aux objectifs ESG de Pick n Pay, qui comprennent la réduction des déchets alimentaires de 50 % d’ici 2030 et la suppression totale des émissions de CO2 d’ici 2050.      

A propos de Pick n Pay

Pick n Pay est un distributeur de biens de consommation, coté au Johannesburg Stock Exchange (JSE), qui s’adresse à des clients de toutes les catégories de revenus. Grâce à ses différents formats de magasins et à ses marques, Pick n Pay propose notamment à ses clients des produits alimentaires, des vêtements, des produits de consommation et des spiritueux à des prix compétitifs. Il compte plus de 2 200 magasins (en propre et en franchise) situés en Afrique du Sud et au Botswana, ainsi qu’au Eswatini, au Lesotho, en Namibie, au Nigeria, en Zambie et au Zimbabwe.

Contexte de l’opération

Le groupe Keller (« Keller »), fondé à Munich en 2005 par Jakob et Moritz Keller, est un site européen primé de vente en ligne d’articles de course à pied et de sport de plein air, dont le chiffre d’affaires s’élevait à environ 100 millions d’euros en 2021. Face aux problèmes de liquidités causés par des perturbations de la chaîne d’approvisionnement et une réduction de la demande des clients, Keller a dû déposer une demande d’insolvabilité en mars 2023. Christian Gerloff de « Gerloff Liebler Avocat » a agi en tant qu’administrateur judiciaire pour la procédure d’insolvabilité de Keller.

Depuis 2005, Keller a construit un système ingénieux de boutiques online présent dans 11 pays d’Europe et basé sur une technologie de pointe développée en interne. Keller a également conçu une application de récompenses sportives pour tous les principaux acteurs du fitness, dont Nike Run Club et Adidas Running/Runtastic, qui œuvrent pour une large clientèle.

La vente comprend les noms de domaines internet, les marques déposées et la plateforme e-commerce de Keller. Elles ont été acquis par WeSports Scandinavia AB, Suède, (« WeSports ») un groupe d’experts dans la catégorie des équipements sportifs. WeSports est le numéro un dans les domaines du vélo, du fitness, du ski, du hockey et du floorball en Suède. Il occupe aussi des positions de premier plan en Finlande ainsi que dans la course à pied, les sports de raquette, l’outdoor, la mobilité, les sports nautiques et la nutrition sportive. WeSports va relancer Keller pour en faire une enseigne qui couvre tous les aspects du mode de vie sportif, y compris l’équipement, les vêtements et les chaussures.

Notre rôle

Capitalmind a conseillé le Dr. Christian Gerloff, administrateur judiciaire pour Keller, sur le processus de vente; notamment par l’approche et la formation d’acheteurs potentiels nationaux et internationaux, la préparation et la coordination du processus de due diligence ainsi que par la négociation et la structuration des paramètres de l’accord commercial.

A propos du deal

Investec a été le seul conseil financier de Mayfair Equity Partners LLP dans le cadre de son offre publique d’achat sur Seraphine Group plc.

Investec a agi en tant qu’unique conseiller financier et unique courtier auprès de Mayfair Equity Partners LLP dans le cadre de son offre publique d’achat pour Seraphine Group plc, une marque internationale de conception et de développement de vêtements et produits de maternité et d’allaitement.

Investec a conseillé Mayfair sur la stratégie à adopter pour approcher le conseil d’administration et les principaux actionnaires de Seraphine, sur la structure de la transaction et a appuyé les discussions commerciales entre Mayfair et la société.

A propos de Mayfair Equity Partners

Mayfair Equity Partners est un fonds d’investissement spécialisé dans la tech et les biens de consommation, dont les actifs sous gestion s’élèvent à plus de 1,8 milliard de livres sterling. Sa philosophie d’investissement consiste à soutenir les hommes et leurs idées, en établissant des Active Partnership avec les fondateurs et les équipes de direction afin de les aider à réaliser leurs ambitions. Ce modèle d’Active Partnership comprend une équipe dédiée de spécialistes senior qui soutiennent les entreprises de leur portefeuille dans le cadre d’initiatives visant à améliorer les processus opérationnels, afin de les aider à exploiter pleinement leur potentiel.

A propos du deal

Investec Bank a conseillé Tapestry Home Brands, et ses principaux actionnaires Actis et Westbrooke, dans le cadre de la cession de Tapestry Home Brands à The Foschini Group pour un montant d’environ 2,4 milliards de Rands sud-africains, soit environ 122,3 millions d’euros.

A propos de Tapestry Home Brands

Tapestry est un leader dans la conception, la fabrication et la vente au détail directe au consommateur de produits d’ameublement pour la maison, répondant à la fois aux besoins de la vie et du sommeil du marché sud-africain. Tapestry exploite environ 175 magasins en Afrique du Sud, en Namibie et au Botswana et distribue des marques réputées telles que Coricraft, Dial-a-Bed et Volpes.

Actis et Westbrooke, sociétés d’investissement de premier plan, sont actionnaires majoritaires de Tapestry, le reste du capital étant détenu par la direction.

A propos du deal

 Investec a conseillé avec succès l’introduction en bourse de Premier Group Limited.

Investec a agi en tant que co-teneur de livre lors de l’introduction en bourse de Premier Group Limited, filiale à 100 % de Brait PLC.

Cette opération a renforcé les relations et la réputation d’Investec en tant que partenaire de confiance pour les levées de fonds et les émissions d’actions parmi les entreprises sud-africaines.

A propos de Premier Group Limited

Premier est une société leader en Afrique du Sud dans les produits de consommation courante, qui a su élargir son portefeuille en passant d’une activité traditionnelle de minoterie et de boulangerie (« Millbake ») à une activité de distribution de produits d’épicerie (« Groceries and International »).

Son activité Millbake comprend des activités et des sites de distribution en Afrique du Sud, au Lesotho et en Eswatini, des boulangeries, des moulins à maïs et à blé soutenus par une forte capacité de distribution.

Son activité Millbake comprend des activités et des sites de distribution en Afrique du Sud, au Lesotho et en Eswatini, des boulangeries, des moulins à maïs et à blé soutenus par une forte capacité de distribution. Son activité « Groceries and International » comprend un portefeuille de confiserie à base de sucre, de produits d’entretien et de soins, de boissons, ainsi qu’un portefeuille de produits diversifiés avec Companhia Industrial da Matola au Mozambique.

Premier emploie plus de 8 100 salariés sur l’ensemble de ses sites et exploite 13 boulangeries, 7 moulins à blé et 3 moulins à maïs. La société a une capacité de mouture d’environ 980 000 tonnes de blé et 680 000 tonnes de maïs par an, et une capacité de cuisson de 747 millions de pains. Elle livre environ 1,7 millions de pains par jour à plus de 45 000 clients, 363 jours par an. Premier exploite 30 sites de production propres et 25 dépôts de distribution en Afrique du Sud, au Eswatini, au Lesotho et au Mozambique.

« La décision de s’engager dans une cotation sur le Johannesburg Stock Exchange (JSE) est une étape importante et enthousiasmante dans le processus de croissance de Premier. La transition vers le marché boursier permettra à Premier de poursuivre sa stratégie de croissance et de renforcer sa position sur le marché dans tous les domaines d’activité. Nous tenons à remercier nos conseils, notamment Investec, pour le soutien qu’ils ont apporté à la réalisation de cette cotation ».

Kobus Gertenbach, Chief Executive Officer, Premier Group Ltd

Contexte de l’opération

Fondé en 1920, Bauzentrum Maeusel est un distributeur de matériaux de construction et de produits de bricolage allemand bénéficiant de + de  35 000 m² de surfaces de vente et de stockage dans le pays.

Pour assurer la continuité de l’entreprise, la famille actionnaire cherchait à céder Maeusel à un acheteur stratégique désireux de poursuivre l’aventure de cette entreprise familiale depuis 4 générations.

Maeusel a ainsi été cédée au leader allemand de la distribution de matériaux et produits de bricolage, Bauhaus. Ce groupe familial exploite plus de 250 succursales en propre et en franchise dans toute l’Europe, avec plus de 18 000 employés et un chiffre d’affaires annuel de plus de 7 milliards d’euros.

The extensive sector knowledge of the Capitalmind Investec team, including the relevant access to potential buyers, and profound experience with succession-related transactions were very valuable for us in this project. As a family-run company in the fourth generation, we have found an excellent strategic succession solution.

Roland Maeusel, Managing Director

Notre rôle

Capitalmind Investec a conseillé la famille actionnaire tout au long du process de cession : equity story, rédaction de la documentation marketing, mise en place du bon degré de tension concurrentielle afin de maximiser les termes de l’opération, pilotage du process, et gestion des phases de due dilligence et de négociation.

Contexte de l’opération

Fondée en 2004 par Philippe Maloigne et située à Beauvais, Samshield était à l’origine spécialisée dans la conception, fabrication et distribution en BtoB de casques d’équitation. Forte de son image de marque sur le segment haut de gamme des équipements pour le cavalier et de sa notoriété international (+80% de son chiffre d’affaires réalisé à l’export), Samshield a depuis entrepris avec succès une diversification produits en lançant une gamme textile technique.

La société a décidé d’ouvrir une part minoritaire de son capital à Initiative & Finance dans le cadre d’une opération primaire afin d’être accompagnée dans ses projets de développement, notamment l’élargissement de sa gamme de produits et sa croissance sur le marché nord-américain.

Avec près de 340 opérations réalisées depuis 1984, date de sa création, Initiative & Finance se positionne comme l’un des acteurs majeurs en France de l’accompagnement et de la transmission des PME sous toutes ses formes (management buy-out, owner buy-out, management buy-in, build-up, capital développement, etc.), et compte à ce jour c. 35 participations en portefeuille.

Notre rôle

Dans un contexte de marché chahuté (hausse du prix des matières premières, conditions de transport, évolution de la parité €/$…), Capitalmind Investec a su adapter la stratégie d’approche des investisseurs afin de maintenir la tension concurrentielle, préserver les intérêts de Philippe Maloigne (actionnaire unique de Samshield), et trouver le partenaire le plus adapté pour accompagner la société dans ses projets de croissance.

Contexte de l’opération

DEFAMA Deutsche Fachmarkt est un investisseur immobilier allemand réalisant près de 20 millions d’euros de chiffre d’affaires et dont la valeur marchande du portefeuille est d’environ 250 millions d’euros.

Ses principaux locataires sont les supermarchés ALDI, EDEKA, LIDL, Netto, NORMA, Penny, REWE, Getränke Hoffmann, JYSK, Deichman, Takko et Toom.

Le financement obtenu a permis l’acquisition de quatre biens immobiliers supplémentaires dans la région de Westerwald.

Capitalmind Investec supported the shareholders and the management throughout the entire transaction process. We ensured that our client’s interests and expectations were met and ensured a time-efficient process.

Dans un contexte économique pourtant difficile dans le secteur immobilier nous avons pu grâce au travail de l’équipe Capitalmind Investec atteindre nos objectifs et réaliser une acquisition stratégique pour notre société.

Matthias Schrade, Fondateur de DEFAMA

Notre rôle

Capitalmind Investec a conseillé les actionnaires et le management tout au long du process de financement : Structuration et mise en œuvre du financement, identification des partenaires financiers potentiels, coordination de l’ensemble du processus, préparation de la documentation nécessaire et assistance aux négociations jusqu’au closing.

A propos du deal

Investec a été nommé Joint Corporate Broker de Gaming Realms plc, société cotée sur le marché AIM de la Bourse de Londres, dont la capitalisation boursière s’élève à 74 millions de livres sterling (au 14 décembre).

Investec a été chargé d’aider Gaming Realms à promouvoir ses actions, à élargir son registre d’actionnaires et à soutenir ses ambitions de croissance par le biais de conseils stratégiques.

A propos de Gaming Realms plc

Gaming Realms est un développeur, un éditeur et un concédant de licences de jeux en argent réel et de jeux sociaux mobiles. La société est le créateur de Slingo, de bingo, de machines à sous et d’autres jeux occasionnels, il exploite un serveur de jeux à distance (RGS) pour développer et engager un public mondial qui continue de s’étendre grâce à des partenariats stratégiques avec des loteries, des médias et des plateformes.

Contexte de l’opération

Pionnier du e-commerce, i-Run est devenu le leader français de la distribution omnicanale d’articles de running et trail, après une décennie de très forte croissance (CA x 10 en 10 ans). La stratégie du management s’est avérée payante, combinant :

Le développement d’un réseau de points de vente physique a permis de renforcer la proximité avec les clients.

Au travers d’une opération de LBO majoritaire, Geneo, accompagné d’Eximium, MACSF, et BPI France qui réinvestit, apportent leur soutien à la réorganisation capitalistique du groupe : investissement du management aux côtés du fondateur Emmanuel Vidal et sortie d’iXO Private Equity. Le nouveau pool d’actionnaires accompagnera l’équipe dans les grands chantiers de croissance durable à venir, en particulier le renforcement de l’international et du retail, la croissance externe et le lancement de nouveaux segments.

Notre rôle

Capitalmind Investec a accompagné les actionnaires et le management dans la conception d’une opération de LBO sur mesure permettant :

L’engagement de notre équipe a été total, tout au long du processus de transaction : conseil sur les options de sortie et le calendrier avant le lancement du processus, définition de la tactique de transaction, qualification des investisseurs les plus à même de valoriser le positionnement d’i-Run et d’accompagner son développement aux côtés de l’équipe dirigeante, organisation d’un processus d’offre compétitif.

 

Contexte de l’opération

Fondé en 2016 à Hambourg, Stadtsalat est le leader allemand de la commande en ligne et de la livraison de salades et de bols sains et de qualité. Les produits sont élaborés en boutique et livrés aux clients par des cyclistes employés par la marque.

Ce tour de table de série C a pour but d’accueillir au capital un investisseur institutionnel pour accompagner l’entreprise dans sa prochaine étape de croissance et poursuivre son expansion sur les marchés allemands et européens.

Notre rôle

Capitalmind Investec a conseillé Stadtsalat  tout au long du process de levée de fonds : Elaboration de la stratégie, soutien à la préparation du pitch deck et à la validation du business plan, identification et approche des investisseurs potentiels, préparation et coordination des process de due diligence, conseil sur la structure de la transaction et assistance aux négociations jusqu’au closing de l’opération.

A propos du deal

La société a levé des fonds auprès de la société de capital-investissement OAKS Asset Management dans le cadre d’un financement de série D.

Grâce à cette levée de fonds, Wow ! Momo Foods devient l’un des leaders dans le domaine de la restauration rapide en Inde. Cette opération témoigne de la solidité de la stratégie commerciale de la marque, de ses capacités opérationnelles et de son engagement en faveur d’une rentabilité durable.

Investec a agi en tant que conseil financier exclusif de Wow ! Momo.

A propos de Wow! Momo

Fondée en 2008, Wow ! Momo est une chaîne de restauration rapide leader en Inde. Elle exploite trois marques : « Wow ! Momo », « Wow ! China » et « Wow ! Chicken ». Wow ! Momo compte aujourd’hui 480 points de vente répartis dans 21 villes et devrait bientôt atteindre plus de 100 villes.

La levée de fonds permettra à l’entreprise de se doter de solides capacités de production et de renforcer sa présence sur les marchés Tier-1 et Tier-2. Les fonds seront également utilisés pour renforcer la présence de la marque dans les produits de grande consommation.

A propos de OAKS

OAKS est un fonds d’investissement mid-market qui investit dans des sociétés de biens de consommation en Inde. Le fonds se spécialise dans le financement de grandes marques de consommation gérées par des entrepreneurs expérimentés qui se concentrent sur une stratégie de croissance rentable.