Over de deal

Investec treedt op als enig financieel adviseur bij een bieding van £4,5 miljard op Dechra door private-equitybedrijf EQT.

Dechra werd in april 2009 een Corporate Broking-klant van Investec en stelde ons aan als hun enige financieel adviseur en enige Corporate Broker, een rol die we sindsdien hebben vervuld. De waarde van Dechra wordt nu geschat op £4.5 miljard door EQT, dat is een toename van 18 in de 14 jaar sinds ze onze klant werden. Dit groeiverhaal leidde ertoe dat ze in 2022 toetraden tot de FTSE 100 en is een duidelijk bewijs dat Investec klanten met hoge groeiambities ondersteunt.

Dit is de grootste fusie- en overnametransactie in het Verenigd Koninkrijk tot nu toe dit jaar en de afronding wordt verwacht in het vierde kwartaal van 2023.

Ian Page, CEO van Dechra Pharmaceuticals zei: “Onder leiding van Chris Treneman is Investec al lange tijd een partner van ons, die Dechra met succes heeft ondersteund bij enkele van onze belangrijkste bedrijfsactiviteiten, zowel vanuit het perspectief van fusies en overnames als van de aandelenkapitaalmarkten. Haar rol als enige adviseur bij deze baanbrekende deal voor Dechra weerspiegelt de kwaliteit en consistentie van de service en het advies dat we al vele jaren ontvangen.”
 
Jonathan Arrowsmith, hoofd Investment Banking bij Investec: “We werken al 14 jaar samen met Dechra. In die tijd is het bedrijf gegroeid van een marktkapitalisatie van £255 miljoen tot de verkoop aan een wereldwijd opererende participatiemaatschappij voor ongeveer £4,5 miljard. Dit is een enorm belangrijke deal voor Dechra en getuigt van het geweldige bedrijf dat het management heeft opgebouwd. Het is ook een zeer belangrijke mijlpaal voor Investec als het gaat om de kwaliteit en ambities van de M&A-activiteiten die we aan het opbouwen zijn.”

Over Dechra

Dechra is een wereldwijde specialist in diergeneesmiddelen en aanverwante producten. Hun expertise ligt in de ontwikkeling, productie, verkoop en marketing van hoogwaardige producten exclusief voor dierenartsen wereldwijd. De producten van Dechra worden gebruikt om medische aandoeningen te behandelen waarvoor geen andere effectieve oplossing bestaat of die een klinisch of doseringsvoordeel hebben ten opzichte van concurrerende producten.

Het bedrijf verkoopt zijn producten via een distributeursnetwerk in 88 landen.